Модели охоты за стоп-лоссами
Igor Belitsky
Источник: http://kroufr.ru
Есть две главных причины, по которым трейдеры теряют деньги. Первая причина заключается в том, что они играют против основного тренда. В данной статье мы не будем касаться вопроса идентификации тренда. Существует множество технических индикаторов и графических инструментов, которые могут быть использованы для этого. Вторая причина заключается в так называемой «охоте за стопами». Трейдеры могут играть в направлении тренда, но при этом нести убытки, если рынок временно разворачивается, в результате чего срабатывают их стоп-лосс ордера. После этого рынок восстанавливает предыдущее движение, однако трейдер уже не принимает в нем участия.
Не существует универсальных методик, которые позволили бы избежать убытков, вызванных охотой за стопами, поскольку большие рыночные игроки и маркет-мейкеры заинтересованы в том, чтобы съедать стопы мелких трейдеров. Однако существует возможность уменьшить убытки, вызванные подобного рода движениями.
1. Не размещайте стоп-лоссы слишком близко к уровню вашего входа. Стоп в 70 пипсов будет съеден с меньшей вероятностью, чем стоп в 35 пипсов. Если ваши правила управления капиталом не позволяют иметь 100-пипсовый стоп, попытайтесь сократить объем позиции. Выбирайте брокера, который позволяет иметь размер лота от 10.000 долларов.
2. Не входите на рынок в преддверии публикации важных экономических данных. Крупные охотники за стопами очень любят эти периоды.
3. Размещайте стоп-ордера под защитой сильных линий поддержки/сопротивления. Это широко известное правило работает примерно в 50-60 % случаев, так как зачастую именно сильные уровни поддержки/сопротивления вызывают большой интерес охотников за стопами.
4. Не используйте техники стоп-и-разворот, так как в этом случае вы можете понести двойные убытки.
Обычно движения рынка, вызванные охотой за стопами непредсказуемы. Нельзя предугадать ни начало такого движения, ни его длительность. Рынок представляет собой нелинейную и самоадаптирующуюся систему, где каждый новый стоп-ордер вызывает срабатывание следующего стоп-ордера распложенного через несколько пунктов.
Существует два графических паттерна, которые обычно ассоциируются с охотой за стопами: расширяющийся треугольник и коррекция по типу зигзага:
Давайте представим себе, что мы используем простую торговую систему, основанную на пробоях. На графике, приведенном вверху, первая длинная позиция оказалась прибыльной. Вторая длинная позиция также могла бы принести прибыль, но перед этим цена упала ниже предыдущего локального минимума, что вызвало бы срабатывание стоп-лосс ордера, размещенного на этой отметке. На графике хорошо виден треугольный паттерн А-В-С, где волна С выполняет роль «охотничьего» движения рынка. Рассматриваемая модель является моделью продолжения, и после ее формирования, цена продолжает расти.
Представим себе, что трейдер понес убытки при предыдущей стратегии и решил поменять ее на тактику открытия позиций в направлении тренда около предыдущих локальных максимумов. Первая длинная позиция на рисунке 2, также является прибыльной, однако вторая длинная позиция была остановлена, как только она принесла небольшую прибыль. Вновь, как и в первом примере, маркет-мейкеры развернули на короткое время рынок, сработали стоп-лоссы, после чего цена продолжила восходящее движение. С технической точки зрения паттерн является коррекцией А-В-С по типу «Зигзага» и наш стоп-лосс был съеден волной С.
Когда неприятности следуют одна за другой, трейдер может потерять веру в свою систему, основанную на следовании тренду. В следующий раз он может пропустить хороший торговый сигнал из-за боязни очередной охоты за стопами. В этом случае мы посоветовали бы не рассматривать убытки вызванные охотой, как ваши личные ошибки. Рынок по независящим от вас причинам нарисовал другой паттерн – не тот, который вы ожидали. Например, вы прогнозировали продолжение флага, а рынок нарисовал зигзаг. Вы ожидали формирования восходящего канала, а рынок нарисовал расширяющийся треугольник.
Другой совет заключается в том, что не надо пропускать следующие хорошие сигналы, даже, если на предыдущих у вас сработали стопы.
В общем, возможно получить выгоду от охоты за стопами, только если кто-то другой был остановлен таким образом:
1. вы можете подождать формирования охотничьего паттерна и затем открыть позиции в направлении глобального тренда.
2. вы можете создать двухуровневую торговую систему. Первым уровнем будет торговый робот, основанный на следовании тренду. Второй уровень должен включать технику контроля стоп-лоссов первого. Каждый раз, когда вас выкидывают с рынка охотники за стопами, вы входите на рынок в том же направлении.
На рисунке 3 приведен 240-минутный график USDCHF с индикатором Ишимоку. 10 мая 2005 года мы купили USDCHF на уровне 1.2024 со стандартным стоп-лоссом по умолчанию 45 пунктов, размещенном на 1.1979. Пара торговалась над облаком, поэтому было решено открыть длинную позицию около предыдущего пика 1.2018. Вскоре после того как был осуществлен вход, сформировалась коррекция А-В-С по типу Зигзага, сработал стоп-лосс, после чего пара выросла на 300 пунктов. В этой ситуации было сделано несколько ошибок. Мы могли бы разместить стоп-лосс под облаком Ишимоку на 1.1925 (100-пипсов). Нам также необходимо было вновь открыть длинную позицию, после того как пара восстановилась над отметкой 1.2000.